Lisanslı ve Geniş Yetkili Aracı Kurum - Lisans No: G-039 (398)
Cumhuriyetimizin 100. Yılı Kutlu Olsun

Caterpillar Bilanço Öncesi Pozitif Bölgede

24 Ekim 2016 Gcm Yatırım- GCM Yatırım Menkul Değerler
Küresel ekonomik aktivitenin özellikle sanayi tarafında, en net izlenebildiği şirketlerin başında gelen Caterpillar, 2016 yılının 3.çeyreğine ilişkin bilançosunu 25 Ekim Salı günü piyasa açılışı öncesi açıklıyor. Madencilik ve enerji tarafında emtia fiyatlarının da belirleyici olduğu Caterpillar için, son yıllarda ralli yapmakta zorlanan petrol, bakır, demir cevheri gibi emtiların seyri de öncü bir sinyal olarak yakından izlenmektedir. Uluslararası ölçüde önemli operasyonlar yürüten şirketin gelirlerine ABD Dolarının etkisi de kritik unsurlar arasında sayılabilir. Bilanço sonrası hisse fiyatı yanı sıra, şirketin dahil olduğu Dow Jones endeksinde de dalgalanmalar yaratabileceği not edilmeli.

Anahtar Göstergeler

- Hisse Başı Kar: Caterpillar’ın 2016 yılı üçünce çeyreğinde hisse başı karının 0,76$ olması bekleniyor. Analist beklentilerinde en iyimser tahmin 0,82 olurken en kötümser tahmin ise 0,69 düzeyinde.

- Gelir: Şirketin 3.çeyrek bilançosunun 9,88 milyar USD büyüklüğünde olması bekleniyor. Piyasadaki en iyimser beklenti 10,25 milyar $ olarak kaydedilirken, kötümser tarafta ise 9,39 milyar $ rakamı dikkat çekiyor.

cat rev

“Caterpillar son dönemde gelir tarafında piyasa beklentilerini(mavi) gerçekleştirmekte(turuncu) zorlanıyor”


Diğer faktörler;

-Caterpillar CEO ve yönetim kurulu başkanı Doug Oberhelman 2016 sonunda CEO görevinden ayrılıyor. Ancak yönetim kurulu başkanlığı görevini Mart’17 sonuna kadar devam ettirecek.

-Geçmiş dönem bilanço açıklamaları ardından hisse fiyatının ortalama %3,5 civarında hareket etmesi nedeniyle, Salı günü açıklama sonrasında hisse fiyatında önemli hareketler oluşabileceği ihtimali belirtilebilir.

Teknik Beklentiler

Hisse fiyatı 2011 yılında 111,45 ile tarihi zirveye yükseldikten sonra, bu yılın ilk günlerinde 56,29 seviyesine kadar geriledi. Hem küresel hisse senedi piyasalarında endişelerin ortadan kalkması hem de bakır dışında emtialarda yaşanan ralliler, hisse fiyatındaki toparlanmanın da temelini oluşturuyor.

cat3

Teknik beklentilere geçtiğimizde hisse fiyatında 83,90-80,50 bölgesi üzerinde pozitif beklentilerin geçerli olduğunu söyleyebiliriz. Bu bölge hem yeşil trend kanalının dip noktası hem de 111,45-56,29 düşüşünün %50 Fibonacci düzeltme seviyesi olarak önemlidir. Bilanço sonrası bu bölge üstünde kalmaya devam etmesi, hisse fiyatında trend kanalı içinde yukarı yönde hareketlerin devam etmesine imkan sağlayacaktır. Yükselişin ivme kazanması içinse, boğaların 90,38 üstünde günlük kapanış gerçekleştirmeleri gerekebilir. Bu seviye de ana düşüşün %61,8 Fibonacci seviyesi olarak kaydedilmektedir. Yukarı hareketin 90,38 üstünde ivme kazanması halinde trend kanalının üst noktası olarak 98,43 olası hedef olarak belirtilebilir.

Bilanço sonrası ibrenin negatif hareketleri desteklemesi halinde ise, trend kanalının alt noktası 80,50 takip edilecek kritik eşik olarak belirtilebilir. Bu seviye altında günlük kapanış gerçekleşmesi hisse trendinin de sona ermesi ihtimalini güçlendirebilir. Bunun sağlanması halinde 77,36 ve 73,00 seviyeleri olası hedefler olarak not edilebilir.

Özetle bilanço sonucu öncesi Caterpillar hisse fiyatında yükselen trend kanalı içinde hareket devam ediyor. Salı günü açıklanacak veri sonrası hisse fiyatı 83,87-80,50 üstünde kalmayı sürdürdüğü müddetçe yükseliş isteği ön planda kalabilir.

Bilanço sonrası güncelleme 25 Ekim 2016 Saat 16.45

Caterpillar yılın üçüncü çeyreğine ilişkin bilançosunu açıkladı. Şirketin hisse başı karı 3. çeyrekte 0,85 dolar ile tüm piyasa beklentilerinin (0,82 – 0,69) üzerinde açıklandı. Şirketin 3. çeyrek gelirleri ise 9,16 milyar dolar ile piyasa beklentisinin (9,88 milyar dolar) altında kaldı.

Bilanço ardından yeni güne yükselişle başlayan hisse fiyatı 87,05 seviyesine ulaştıktan sonra tepki düşüşleri izleniyor. Analizimizde yer alan teknik beklentiler geçerliliğini korumaktadır.

cat1
GCM YATIRIM sizin için hazır! Yatırıma başlamaya hazır mısınız?
Yardıma mı ihtiyacınız var? Müşteri temsilcimize merhaba deyin!
Web sitemizi ziyaret eden kullanıcılara mümkün olan en iyi yatırım deneyimini sunabilmek için çerezler (cookieler) kullanmaktayız. Çerez politikalarımızın detaylarına buradan ulaşabilirsiniz.